Тимофей Куницын построил флот, сформировал правительство и объявил о создании Курильского княжества. Теперь его ждут перегон кораблей из Германии через Атлантику и Индийский океан, разборки с японцами, которые то воюют, то просят переговоров, и вечная нехватка всего: денег, людей, времени. Во сне ему является старый портной Ганнибал и советует поставить канцлером князя Вяземского, омолодить его и не доверять никому, кроме своих.

Но советник кайзера уже стучится в дверь, наследник Беларуси предлагает совместный мятеж против Франкской империи, а самому Тимофею приходится решать, кого омолаживать, кого вешать, а кому просто дать денег. И всё это под аккомпанемент ворчания адмирала Кузнецова, который не верит, что салаги-матросы доведут корабли до Южно-Курильска.